Con la revolución tecnológica y la era digital, se vuelve más fácil obtener información al instante. Información que utilizan muchos inversores para invertir en la Bolsa de Valores, pero ¿afecta a los mercados financieros?
Cuando ocurre un evento a escala global, en un momento en que las computadoras y la tecnología nos conectan a toda la información en cuestión de segundos, todos los inversores del mundo temen el impacto potencial de este evento en los mercados financieros. Sobre todo si es un evento negativo y nuestra posición es alcista. Ya que este evento por su género va a pesar en el desempeño que obtuvimos de nuestra posición en el mercado.
Lo que algunos denominan análisis fundamental o análisis macroeconómico en los mercados financieros es una forma de invertir. Que se basa esencialmente en los acontecimientos de la economía mundial y puede anticipar su impacto en los mercados financieros. Un análisis complejo, pero al que se suman muchos principiantes para generar rendimiento en la era de la información y con el simple hecho de tener un smartphone y conexión a internet.
Bloomberg, Investing y otros portales de información bursátil están repletos de noticias financieras. La inmediatez de obtener información relevante para los mercados financieros, en un mundo donde la globalización también ha creado una conexión global entre países y un impacto colectivo, hace que tomemos decisiones de forma más dinámica. En algunos casos, las posiciones incluso se abren y cierran en cuestión de minutos para generar algún retorno debido al impacto potencial de una noticia.
En algunas partes del mundo, la programación y los avances tecnológicos han llevado a grupos de comerciantes que han configurado robots para invertir automáticamente cuando ocurre un evento. Incluso, para añadir un caso divertido, un robot programado para ejecutar posiciones en los mercados y referirlas a los tuits del expresidente de Estados Unidos, Donald Trump. Dependiendo de la naturaleza del tweet, el robot consideraba si era bueno o malo mientras ejecutaba simultáneamente posiciones bajistas o alcistas.
Un estudio confirma la conexión
Si nos fijamos en el caso anterior, programar un robot para que tome posiciones sobre los tuits del expresidente Donald Trump podría ser más que una estrategia de inversión, una broma. Una rara señal que debería seguir, pero que, según un estudio del Fondo Monetario Internacional (FMI), podría tener más sentido del que parece tener a priori. Un estudio que examina de cerca el impacto de las noticias en los mercados financieros, así como los diferentes precios de los activos.
Con la ayuda de un robot, la organización multilateral, anteriormente encabezada por Christine Lagarde, ha evaluado el tono de cada mensaje a partir de más de 4 millones de artículos económicos, políticos, comerciales y financieros (publicados por diversas fuentes, incluida Reuters). Utilizando minería de texto, para determinar si los términos empleados en la noticia eran negativos o, por el contrario, positivos. La idea era recopilar mensajes que contuvieran términos como «progreso» o «confianza», así como otros términos más negativos como «crisis», «caídas» o «pérdidas».
Unos datos que luego sirvieron para la elaboración de un «índice del espíritu» basado principalmente en las noticias sobre países desarrollados y emergentes. Un índice que intenta medir relativamente el sentimiento del mercado y cómo afecta a los mercados.
Algo similar al conocido índice de miedo, o como se le conoce oficialmente, el índice VIX. Así como el índice VIX intenta medir la volatilidad en los mercados y, por lo tanto, determinar la incertidumbre de los inversores. El índice Mood pretende hacerlo con noticias en lugar de volatilidad.
Con el índice formulado, la agencia concluyó que los precios de los activos en todo el mundo han estado sujetos a fluctuaciones significativas cuando ocurrieron eventos repentinos y los medios los informaron. Fue especialmente producido con noticias mundiales, donde hubo una clara correlación entre el comportamiento de los mercados y los medios.
Por supuesto, como sabemos, correlación no implica causalidad. Puede suceder que la correlación entre las noticias económicas y los movimientos bursátiles vaya en una dirección diferente. Por ejemplo, ocurre un evento, los inversores toman posiciones y luego aparece en los medios reaccionando al evento. O incluso ocurrir al mismo tiempo.
Menos economía, más computadoras
De la misma manera que vimos en la sección anterior, la inversión y el comercio es una actividad donde las habilidades informáticas se han convertido en una comodidad para los inversores.
En los últimos años, hemos asistido al surgimiento de una nueva metodología en los mercados financieros. Estos combinan el conocimiento económico con el desarrollo de herramientas informáticas para utilizar robots para generar rentabilidad en un entorno de riesgo más moderado y controlado. Robots que, como el desarrollado para el caso de Donald Trump, ocupen continuamente posiciones en el mercado.
Como dije anteriormente, la nueva tendencia del mercado está considerando cada vez más el comercio automático como una estrategia comercial. Una operación que también se denomina negociación algorítmica porque implica elaborar un algoritmo complejo para ejecutar las posiciones. Una tendencia inversora que, como hemos dicho, obliga a los inversores interesados en una estrategia de este tipo a tener un conocimiento muy profundo del sector de las tecnologías de la información. Y, además, con una gran fiabilidad, ya que tanto nuestras pérdidas como nuestras ganancias dependen de este algoritmo.
Cada vez son menos los economistas que no se plantean utilizar programas para generar estadísticas o informes. La programación y las computadoras han abierto un sinfín de campos para los inversores en los mercados financieros. Desde el desarrollo de índices hasta la programación de robots automáticos, fueron posibles gracias a la gran penetración de las computadoras y la programación en los mercados financieros. Una influencia que ha abierto multitud de oportunidades a muchos inversores. Así como a determinados perfiles técnicos que no tienen conocimientos de economía sobre estrategias de trading automático con robots algorítmicos.
Como en las noticias, las nuevas tecnologías, incluidas la megacomputación y la extracción de texto, han tenido un gran efecto disruptivo en el ámbito empresarial. Así lo reconocen las organizaciones que ya están trabajando con procesadores de información para refinar sus estimaciones y realizar estudios cada vez más precisos. Estudios que no pudimos probar con un alto grado de certeza en comparación con los análisis anteriores en los que no se procesó la información.
Algo que no está ocurriendo ahora, como ya hemos visto con el impacto de la noticia en los mercados financieros. Gracias a la tecnología, una estrategia de inversión tan sencilla ha demostrado ser la adecuada para generar rentabilidad en los mercados financieros. También de tal forma que no solo los organismos son capaces de hacerlo, sino que, como hemos visto, con conocimientos técnicos podemos hacerlo nosotros mismos.
Ahora, con el análisis detallado y probado, ¿te atreverías a utilizar el procesamiento de noticias para invertir en bolsa?